资本市场监管机构SEBI已禁止Dewan Housing Finance Corporation Ltd的前董事长兼董事总经理Kapil Wadhawan，前董事Dheeraj Wadhawan以及其他四个来自股票市场的股票最多五年，并在他们身上拍了120亿卢比的罚款，以享受120亿卢比的损失，以剥夺Funers Funers funding Funding Begripting Begends和Fabricativing Begends和Fabricatived Begkles。
他们还被禁止在上市公司中担任最多五年的任何关键职位。
SEBI调查揭示了什么？
根据SEBI调查，欺诈计划中涉及的主要罪魁祸首是卡皮尔·沃达万（Kapil Wadhawan）和他的兄弟dheeraj，他们分别被罚款27千万卢比。非执行董事长的拉克什·沃达万（Rakesh Wadhawan）和前非执行董事萨朗·沃达万（Sarang Wadhawan）也通过其在DHFL董事会中的角色参与其中，并面对各自的罚款为20.75亿卢比。此外，该公司前首席财务官的联合董事总经理兼首席执行官和Santosh Sharma的Harshil Mehta分别被罚款117.5亿卢比和12.75亿卢比。
Sebi按其顺序陈述了什么？
SEBI已按顺序表示，自2006年以来，DHFL以及其发起人，导演和主要管理人员都参与并参与了一个“欺骗性的欺诈计划”，以将资金转移到与发起人相关的“ Bandra Book Entities”（BBES）。到2019年3月31日，DHFL向BBES的贷款上升到了惊人的14,040.5亿卢比。
该命令指出，尽管他们没有任何资产或业务，但发起人向这些实体颁发了巨大的无抵押贷款。这些贷款也被错误地记录为零售住房贷款。
调查发现，涉及的作案手法是首先向这些BBE延长大量无抵押贷款，即使它们没有净资产，资产或现金流以证明这种暴露是合理的。其次，故意绕过所有标准贷款评估流程。
第三，这些薄弱的公司间贷款被误解为零售住房贷款，给投资者和其他利益相关者留下了错误的印象。
“为了实现这一精心设计的欺骗，采用了假虚拟分支（’Bandra Branch’）和先前关闭的零售贷款帐户，以及三种不同的会计软件，将BBE贷款作为零售住房贷款伪装。在最初的几年中，DHFL的所有贷款中的30％以上超过30％。”
尽管BBE没有支付利息或本金付款，但DHFL还是预订了虚拟的利息收入，这使其能够显示出越来越多的利润，而不是在2007-08财年和2015-16财年之间的损失。这些财务问题误导了股东，并扭曲了DHFL的股价。
调查显示，价值5,662.44千万卢比的贷款向39 BBE提供了，后来，此金额的40％转移给了与发起人相关的其他48个实体。
SEBI禁止Kapil和Dheeraj Wadhawan进入证券市场已有五年了，而Rakesh和Sarang Wadhawan面临四年的禁令； Mehta和Sharma已被禁止三年。
在这些期间，他们无法访问证券市场，以任何方式交易证券，也无法担任上市公司，注册中介机构或上市公司的任何角色，例如董事或主要管理人员。
