根据MoneyControl的一份报告，随着本月的下一次商品和服务税（GST）理事会的会议可能会在本月举行，期望该理事会可能会在长期浪费生命和健康保险费的税收减免问题上。预计会议可能会在议会季风会议之前举行。该报告进一步说，部长组（GOM）可能会支持定期保险的全部GST豁免以及对老年人的健康保险。
保险监管机构保险监管机构（IRDAI）已经在理事会上提交了最终评论。这被视为在2024年12月的最后一次会议上寻求的关键意见。
根据MoneyControl引用的政府消息来源，保险的GOM可能会重新引入其较早的提案，建议对老年人的定期终身保险费和健康保险费进行完全豁免的GST豁免。 GOM还建议放弃对健康保险政策的GST，其承保范围高达50万卢比，以提高公众的负担能力。
目前，生活和健康保险政策吸引了18％的商品及服务税。该中心一直在考虑降低此速率，以推动到2047年实现“所有保险”目标。与此同时，行业利益相关者正在寻求较低的利率以提高可负担性和更高的渗透率。
根据政府的估计，拟议的豁免可能导致每年约260亿卢比的收入损失，从定期寿命覆盖率获得近200亿卢比的收入，而健康保险费豁免额的收入损失约为260亿卢比。但是，消息人士表明，预计全国保险范围的潜在增加将抵消财政成本。
保险业也提出了这些担忧，突显了投入税收抵免（ITC）的损失。目前，允许保险公司对IT基础设施，营销和行政成本等费用的投入税收抵免，这有助于抵消从保单持有人那里收集的GST。如果保险免于商品及服务税，这种信用机制将不再适用，这迫使保险公司本身承担这些费用，这可能会导致较高的保费。
政府的一位消息人士告诉MoneyControl，“…将利率降低到12％不会给消费者带来足够的利益，将其降低到5％将通过投入税收抵免造成收入损失，并补充说：“最佳选择是免税。”
印度的保险渗透率低下。 IRDAI的年度报告早些时候报告说，保险渗透率下降，该报告在24财年下降到3.7％，低于上一年的4％。尽管人寿保险公司的保费收集增加了6％，但这标志着渗透率连续第二次下降。此外，人寿保险渗透率下降到2.8％，而2022 – 23年为3％
印度的保险渗透率明显低于全球平均水平7％，高于2022年的6.8％。
